每經記者｜張壽林  李玉雯    每經編輯｜張益銘    

8月12日，財政部、中國人民銀行、金融監管總局聯合發布《個人消費貸款財政貼息政策實施方案》（下稱《實施方案》），對符合條件的個人消費貸款給予財政貼息。

根據政策，貼息范圍包括單筆5萬元以下消費，以及單筆5萬元及以上的家用汽車、養老生育、教育培訓、文化旅游、家居家裝、電子產品、健康醫療等重點領域消費。年貼息比例為1個百分點（按符合條件的實際用于消費的個人消費貸款本金計算），且最高不超過貸款合同利率的50%。

《實施方案》發布后，農業銀行表示，將按照市場化、法治化原則，自2025年9月1日起，對符合上述通知要求的個人消費貸款實施貼息。

年貼息比例為1個百分點

根據政策，貼息范圍包括單筆5萬元以下消費，以及單筆5萬元及以上的家用汽車、養老生育、教育培訓、文化旅游、家居家裝、電子產品、健康醫療等重點領域消費。

對于單筆5萬元以上的消費，以5萬元消費額度為上限進行貼息。政策到期后，可視實施效果研究延長政策期限、擴大支持范圍。

年貼息比例為1個百分點（按符合條件的實際用于消費的個人消費貸款本金計算），且最高不超過貸款合同利率的50%，中央財政、省級財政分別承擔貼息資金的90%、10%。

政策執行期內，每名借款人在一家貸款經辦機構可享受的全部個人消費貸款累計貼息上限為3000元（對應符合條件的累計消費金額30萬元），其中在一家貸款經辦機構可享受單筆5萬元以下的個人消費貸款累計貼息上限為1000元（對應符合條件的累計消費金額10萬元）。

貸款經辦機構包括6家國有大型商業銀行、12家股份制商業銀行，以及5家其他個人消費貸款發放機構。

時間期限為，2025年9月1日至2026年8月31日期間，居民個人使用貸款經辦機構發放的個人消費貸款（不含信用卡業務）中實際用于消費，且貸款經辦機構可通過貸款發放賬戶等識別借款人相關消費交易信息的部分，可按規定享受貼息政策。

對于消費貸貼息對銀行、消費者分別有何影響，中國銀行研究院研究員李一帆指出，近期，我國大力提振消費，不斷創新和豐富消費場景，推出一系列支持政策，為消費高質量發展指明方向。在此背景下，此次貼息政策將產生積極影響。

對商業銀行而言，李一帆分析，在符合監管要求的前提下開展貸款貼息，是從供給端優化相關信貸產品和服務的重要表現，有助于提升貸款產品的吸引力和獲客能力，從而對貸款規模的擴張產生積極作用，助力商業銀行實現高質量經營發展，為促消費、穩增長注入金融活力。

對廣大消費者而言，李一帆指出，貸款貼息能夠在一定程度上降低消費者的借貸成本，減輕還款壓力，從而提振信心，不斷釋放消費潛能。與此同時，商業銀行充分把握政策機遇，通過推動貸款利率合理定價，能夠精準對接廣大消費者在不同消費場景的多元化貸款需求，幫助其實現對美好生活的追求和向往。這也是商業銀行積極踐行金融工作政治性、人民性的應有之義。

專家：有助于減輕消費者負擔，提高購買力和消費意愿

至于銀行方面后續如何更好落地和執行相關政策，李一帆認為，未來，隨著相關政策落地，將不斷夯實消費穩定增長的良好環境。商業銀行將緊跟政策導向，圍繞以下方面深耕發力，高質量服務消費增長。

一方面，積極結合首發經濟、銀發經濟、“以舊換新”以及居民衣食住行等細分領域挖掘增長點，及時動態調整金融資源配置，打造具有較大市場影響力和知名度的消費信貸單品和配套服務。同時，支持數字、綠色以及智能等新型消費發展，助力釋放文旅、體育等消費潛力，擴大在熱門商超、景點使用銀行卡和數字人民幣的便利范圍，豐富優惠形式，拓展線上支付手段應用場景，提升支付便捷性與用戶體驗。

另一方面，充分運用大數據和人工智能技術進行貸前客戶信用評估，做好用戶畫像，強化資質審查。在此基礎上，針對不同類型客戶，設計差異化、定制化的信貸產品和營銷策略，推動產品定價和客戶風險水平更加合理匹配，增強商業可持續性。在貸后階段，通過定期檢查和實時監測，及時發現并處理潛在風險，保障相關業務穩健發展。

記者注意到，《實施方案》指出，貸款經辦機構按照市場化、法治化原則和相關信貸管理規定自主開展差異化授信，合理設置消費貸款額度、期限、利率，自主決策貸款發放條件并及時放款，有效加強信貸資金用途和風險管控。貸款經辦機構對相關個人消費貸款進行結息時，按照政策規定的貼息比例、貼息上限等要求計算財政貼息金額，在向借款人收取貸款利息時直接扣減應由財政承擔的貼息資金，并結合各自情況通過手機短信、App通知等方式向借款人告知財政貼息具體情況。

博通咨詢首席分析師王蓬博分析，在當前全球經濟形勢復雜多變的情況下，提升國內消費市場活力是穩定經濟增長的重要手段之一，政策的出臺有助于減輕消費者負擔，提高消費者的購買力和消費意愿，間接推動相關產業的發展，并帶動就業。

王蓬博還指出，政策具體執行層面，消費者在申請特定類型的消費貸款時可以享受更低的利率，從而減少還款壓力。建議消費者在申請此類貸款前詳細了解政策細節，并與多家金融機構溝通，選擇最適合自己的貸款方案。

封面圖片來源：攝圖網